米雇用統計発表を控え、外国為替市場は変動に備える
USD/JPY、158.00近辺でNFPを待つ
USD/JPYは上昇トレンドにあり、156.00と156.50を上回る勢いを見せています。テクニカル分析によると、4時間足チャートで156.75付近にサポートを提供する上昇チャネルが形成されています。米ドルは対円で155.00を超えてサポートを見出し、156.50と157.20を超えて上昇。一時157.97の高値をつけた後、わずかに反落しました。
現在、USD/JPYは158.00近辺で抵抗に直面しており、より大きな壁は158.80にあります。この水準を上抜ければ、160.00を目指してさらに上昇する可能性があります。逆に、反落した場合は157.20近辺、さらに重要なサポートはチャネルの156.75近辺に見られます。このチャネルを下抜けると、155.75に向けて下落する可能性があり、主要なサポートは155.00にあります。この水準を下回ると、152.00まで下落するベアリッシュなトレンドが始まるかもしれません。
重要なサポートとレジスタンス
- レジスタンス：158.00, 158.80, 160.00
- サポート：157.20, 156.75, 155.75, 155.00, 152.00
EUR/USD、1.1600を下回り下落リスクに直面
EUR/USDは大きなプレッシャーにさらされており、現在1.1600を下回って取引されています。中東紛争やイランの指導者の不確実性を含む地政学的緊張が、この下落圧力の一因となっています。欧州中央銀行（ECB）の「持続的な不確実性」を特徴とする慎重な姿勢が、ユーロが米ドルの強さから切り離されるのを妨げています。現在は1.1578のサポートレベルが重要な試練に直面しています。
今後の米雇用統計（NFP）の発表は、市場に大きな変動をもたらすと予想されます。強いNFPの結果は、ドルの優位性を確固たるものにすると見られています。ECBの最近の理事会議事録では、インフレが目標に向かって推移することへの自信が示されましたが、「持続的な不確実性」が強調されており、より積極的な金融政策を採用することに消極的な姿勢を示唆しています。地政学的緊張のエスカレートと相まって、EUR/USDにとって厳しい環境を作り出しています。
NFPが外国為替と金に与える影響
発表が予定されている米雇用統計（NFP）は、米国経済の健全性を示す重要な指標です。このレポートでは、農業部門を除く米国のほとんどの産業における雇用者数の純増減を追跡します。連邦準備制度理事会（FRB）は、最大雇用を達成し、インフレ率を2％の目標で維持するために、金融政策の決定における重要なインプットとしてNFPデータを注意深く監視しています。
歴史的に、NFPの数値が高いことは消費者支出の増加と相関関係があり、NFPのレポートが弱い場合は経済的な苦戦を示す可能性があります。NFPは一般的に米ドルと正の相関関係を示します。予想を上回るNFPの数値は、米国の経済が堅調であり、金融引き締め政策の可能性があることを示唆し、USDを強化することがよくあります。逆に、金価格はNFPと逆の関係を示す傾向があります。強いNFPデータは、金価格に下方圧力をかけることがよくあります。
USD/CADは現在、レンジ内で取引されており、わずかに下落傾向を示しています。2月中旬から続いているこの調整局面では、価格変動は1.3645から1.3700の間に抑えられています。カナダドルは、堅調な米ドルからの逆風に直面していますが、地政学的緊張による原油価格の上昇からサポートを得ています。相対力指数（RSI）や移動平均収束 divergence（MACD）などのモメンタム指標は、この優柔不断な市場心理を裏付けています。
目先のサポートは、1.3645の20日単純移動平均線（SMA）に見られ、次いで1.3635の23.6％フィボナッチ・リトレースメント・レベルが続きます。これらの水準を下抜けると、1.3575に向けて、さらに1.3471付近の4か月ぶりの安値に向けて下落する可能性があります。逆に、1.3730の50日SMAと38.2％フィボナッチ・リトレースメントを上抜けると、より強気な見通しへの転換を示す可能性があります。そのような動きは、1.3809の50％フィボナッチ・レベル付近の200日SMAをターゲットにする可能性があります。
