AUD/USD рвется к 0.72 на фоне растущих ставок на повышение ставки РБА

Австралийский доллар на подъеме

Австралийский доллар демонстрирует уверенный рост против доллара США, и AUD/USD торгуется в районе 0.7150, поднявшись на 0.42%. Пара находится на четырехдневной победной серии, поскольку рынки все больше ожидают повышения процентной ставки от Резервного банка Австралии (RBA).

Рыночный контекст

Австралийский доллар совершил значительный прорыв, достигнув почти четырехлетнего максимума по отношению к доллару США. Пара приближается к критическому уровню сопротивления на отметке 0.72. Решительный прорыв выше этого уровня может сигнализировать о дальнейшем восходящем импульсе, потенциально открывая путь к движению в направлении 0.77 или даже 0.80.

Этот подъем обусловлен переоценкой ожиданий процентных ставок, и рынки теперь полагают, что RBA примет более агрессивный цикл ужесточения. Предыдущие ожидания терпения от RBA сменяются ощущением безотлагательности.

Факторы, влияющие на курс AUD/USD

Изменение настроений в отношении RBA вызвано несколькими факторами:

• Рост цен на нефть: Геополитическая напряженность на Ближнем Востоке подтолкнула цены на нефть вверх, усилив глобальные инфляционные опасения. Хотя цены на нефть отошли от своего пика в $120, они остаются повышенными выше $80, неся военную премию по сравнению с довоенными уровнями.
• Инфляционные опасения: RBA обеспокоен тем, что рост цен на нефть может привести к неконтролируемым инфляционным ожиданиям. Индекс потребительских цен (CPI) в Австралии в январе составил 3.8%, а Trimmed Mean – 3.4%, что усиливает необходимость действий со стороны RBA.
• Данные по инфляции в США: Последние данные по инфляции в США показали, что индекс потребительских цен (CPI) остался стабильным на уровне 2.4% в годовом исчислении в феврале, что соответствует прогнозам рынка. Ежемесячная инфляция ускорилась до 0.3% с 0.2% в январе. Базовая инфляция выросла на 0.2% в месячном исчислении и на 2.5% в годовом исчислении, также в соответствии с прогнозами. Хотя эти цифры свидетельствуют о том, что ценовое давление в США остается сдержанным, но устойчивым, они все еще немного выше целевого показателя Федеральной резервной системы (ФРС) в 2%.
• Комментарии RBA: Комментарии заместителя управляющего RBA Эндрю Хаузера укрепили ожидания повышения процентной ставки. Он предупредил, что волатильность цен на нефть и напряженность на Ближнем Востоке представляют собой серьезную проблему для центральных банков, подчеркнув неопределенность в отношении масштабов и устойчивости инфляционного шока, вызванного энергетикой.

  Рынки в настоящее время оценивают почти 75% вероятность повышения процентной ставки на 25 базисных пунктов на заседании RBA на следующей неделе, что приведет к повышению учетной ставки до 4.1%.

  Торговые стратегии

  Трейдерам следует обратить внимание на следующие моменты:

  • Ключевые уровни AUD/USD: Следите за уровнем сопротивления 0.72. Прорыв выше этого уровня может привести к дальнейшему росту, нацеленному на 0.77 и, возможно, 0.80. Уровни поддержки можно найти в районе 0.71 и 0.7050.
  • Заседание RBA: Предстоящее заседание RBA на следующей неделе является ключевым событием. Повышение процентной ставки в значительной степени учтено в ценах, но будущие прогнозы RBA будут иметь решающее значение. «Ястребиный» тон может еще больше укрепить австралийский доллар, а «голубиный» тон может привести к откату.
  • Цены на нефть: Продолжайте следить за ценами на нефть, поскольку они остаются ключевым фактором инфляционных ожиданий и политики RBA.
  • Настроения в отношении доллара США: Слабость доллара поддерживает AUD/USD. Следите за экономическими данными США и ожиданиями политики ФРС на предмет изменений в настроениях в отношении доллара. Сворачивание стратегии «тихой гавани» в настоящее время оказывает давление на американскую валюту.

    Доллар США в настоящее время находится под давлением, поскольку стратегия «тихой гавани» сворачивается, при этом иена и швейцарский франк также демонстрируют низкие результаты. Снижение напряженности в отношении конфликта с Ираном снижает геополитические премии за риск на валютных рынках.

    Февральские данные по индексу потребительских цен в США также являются важным фактором. Они дают окончательную четкую картину базовой инфляции в США до недавнего скачка цен на бензин и энергоносители из-за войны. Рынок внимательно следит за этими данными, чтобы оценить, приостановилась или развернулась ли дезинфляционная тенденция.

    Ожидания в отношении политики ФРС изменились с начала конфликта с Ираном, и рынки теперь ожидают более длительной жесткой позиции. Трейдеры считают мартовскую паузу определенностью, и основное внимание переключается на среднесрочную перспективу. Фьючерсы на фонды ФРС в настоящее время указывают лишь на 40% вероятность снижения в июне, что делает сентябрь более реалистичным кандидатом на любое смягчение политики.

    Прогноз

    Пара AUD/USD, вероятно, останется волатильной в краткосрочной перспективе под влиянием ожиданий политики RBA, движения цен на нефть и настроений в отношении доллара США. Прорыв выше 0.72 может открыть путь для дальнейшего роста, в то время как неспособность сделать это может привести к периоду консолидации. Трейдерам следует внимательно следить за заседанием RBA и любыми событиями на Ближнем Востоке на предмет потенциальных катализаторов.