이란 긴장 고조에 WTI 유가 급등, 뉴욕 증시 및 엔화 동반 하락

중동 긴장 고조와 유가 급등세

최근 미국과 이란 간의 긴장이 다시 고조되면서 WTI 원유 가격이 가파르게 상승했습니다. 트레이더들은 호르무즈 해협에서의 공급 차질 가능성을 우려하며 매수세를 강화했습니다. 이러한 유가 상승은 일본 엔화 약세로 이어져, USD/JPY 환율 상승을 부추겼습니다.

이란과의 관계 악화는 국제 원유 공급망에 대한 불안감을 증폭시키며, 특히 세계 원유 수송의 주요 통로인 호르무즈 해협 봉쇄 가능성은 시장 참여자들의 경계심을 최고조로 끌어올렸습니다. 최근 협상 진전이 없다는 점 역시 분쟁이 예상보다 길어질 수 있다는 두려움을 키우며 유가 상승 압력을 가중시키고 있습니다. 현재 시장은 다소 과열된 양상을 보이고 있어, 향후 협상 관련 긍정적 소식이 나올 경우 차익 실현 매물이 나올 가능성도 있습니다. 저항선은 85달러, 90달러, 95달러, 100달러에 위치하며, 지지선은 75.00달러, 67.50달러, 65달러, 60달러에 형성되어 있습니다.

분석 읽기

AI 거품 우려 및 증시 하락

한편, 미국과 일본 증시는 투자자들이 AI 기업의 높은 밸류에이션에 대한 우려를 키우면서 하락세를 보였습니다. 특히 문샷 AI(Moonshot AI)가 공개한 새로운 오픈소스 모델 Kimi K3가 앤트로픽(Anthropic) 및 OpenAI의 선도 모델들과 유사한 성능을 보이면서, AI 기술주에 대한 과열 경고음이 울렸습니다. 이러한 상황은 기술주 전반에 대한 투자 심리를 위축시키는 요인으로 작용했습니다.

지난주 다우존스 지수는 약 1% 하락하며 부진한 모습을 보였습니다. 기술주가 과도하게 상승했다는 인식과 더불어, 유가 상승이 시장 심리를 약화시킬 수 있다는 우려가 작용한 결과입니다. 지수는 10일 이동평균선 아래로 마감했으며, 이 이동평균선은 이제 하락세로 전환되어 4월 이후의 강한 상승세 이후 추가적인 약세가 나타날 수 있음을 시사합니다. 시장 상황 변화에 따라 강세 구간에서의 매도 또는 단기 범위 거래가 더 나은 전략이 될 수 있습니다. 저항선은 53,000, 53,500, 54,000에 있으며, 지지선은 52,000, 51,000, 50,000, 49,500, 49,000에 형성되어 있습니다.

일본 니케이 225 지수는 지난주 6% 이상 하락하며, 주간 기준 역대 최대 낙폭을 기록했습니다. AI 관련 기업들의 높은 밸류에이션에 대한 우려와 더불어 WTI 원유 가격 상승의 부정적인 영향이 매도세를 부추겼습니다. 7월에만 거의 10% 하락했음에도 불구하고, 연간 상승률은 23%를 상회하고 있어 추가적인 하락 가능성도 배제할 수 없습니다. 따라서 저항선인 10일 이동평균선 부근에서의 강세 구간 매도가 단기 및 중기적인 전략으로 유효할 수 있습니다. 저항선은 66,500, 67,500, 69,000, 70,000, 71,000, 72,000에 위치하며, 지지선은 63,000, 62,300, 60,000에 있습니다.

주요 통화 및 상품 시장 동향

USD/JPY 환율은 지난주 비교적 조용한 한 주를 보냈습니다. 예상보다 약했던 미국 인플레이션 데이터에도 불구하고 최근 고점을 재확인하는 움직임을 보였습니다. WTI 원유 가격 상승과 일본은행(BOJ)의 개입 부재가 소폭의 매수세를 유도했으며, 트레이더들은 여전히 높은 미국 금리 수준에서 이익을 얻고 있습니다. 해당 통화쌍은 완만한 상승 추세를 유지하고 있으나, 163 부근의 강한 저항으로 인해 이번 주에는 범위 거래가 더 나은 전략일 수 있습니다. 저항선은 162.50, 163.00, 165.00에 있으며, 지지선은 161.00, 160.50, 160.00, 159.00, 158.00, 157.00, 156.00, 155.50, 155.00에 형성되어 있습니다.

금(Gold) 가격은 지난주 유가 상승으로 인한 인플레이션 우려 증가로 압박을 받았습니다. 그러나 예상보다 약했던 미국 인플레이션 데이터는 매수세를 자극하며 연중 최저치 이상으로 가격을 유지하는 데 도움을 주었습니다. 시장에서는 중앙은행의 수요가 예상보다 낮다는 보고가 있어, 이번 주에는 약세 구간에서의 매수가 더 나은 전략이 될 수 있습니다. 저항선은 4,100달러, 4,200달러, 4,300달러, 4,400달러, 4,500달러에 위치하며, 지지선은 3,950달러, 3,900달러, 3,800달러에 있습니다.

비트코인은 65,000달러 부근의 저항선을 테스트하며 시장 심리가 지속적으로 개선되는 가운데 조용한 한 주를 보냈습니다. 이번 주에는 저항선 돌파를 주시하며 약세 구간에서의 매수 전략이 유효할 수 있습니다. 저항선은 65,000달러, 75,000달러, 80,000달러, 85,000달러, 90,000달러에 있으며, 지지선은 60,000달러, 55,000달러, 50,000달러에 형성되어 있습니다.

금주 주요 경제 일정 및 시장 전망

이번 주에는 주요 경제 지표 발표가 많지 않아 유럽중앙은행(ECB)의 금리 결정이 시장의 주요 관심사가 될 것입니다. 금리는 동결될 것으로 예상되지만, ECB가 향후 금리 인상 시기에 대한 가이던스를 제공할지 여부가 주목됩니다. 또한, 중동 지역의 지정학적 긴장 고조와 일본 당국의 엔화 약세 제한 노력 또한 계속해서 시장의 중요한 변수가 될 것입니다.

이번 주 주요 경제 일정

• 월요일: 미국 선행지수
• 화요일: 영국 실업률, EU ZEW 경제 심리 지수, 미국 ADP 고용 변화
• 수요일: 일본 무역수지, 영국 CPI 및 PPI (투입 가격), 미국 EIA/API 주간 원유 재고
• 목요일: 호주 실업률, EU ECB 금리 결정 및 소비자 신뢰 지수
• 금요일: 호주 S&P 글로벌 제조업 및 서비스업 PMI, 일본 전국 핵심 CPI 및 S&P 글로벌 서비스업 PMI, 영국 소매 판매 및 S&P 글로벌 제조업 PMI, EU HCOB 유로존 제조업 PMI, 미국 건축 허가 및 신규 주택 판매, S&P 글로벌 제조업 PMI