Криптовалюты: рост без эйфории, консолидация перед ралли?

Обзор рынка: осторожное восстановление

В понедельник общая капитализация криптовалютного рынка поднялась до отметки в $2.3 триллиона, однако к моменту написания статьи она незначительно снизилась до $2.27 триллиона. Тенденция к восстановлению сохраняется, но темпы роста остаются сдержанными, что говорит об отсутствии эйфории. Похоже, мы наблюдаем фазу консолидации активов среди крупных игроков, что может означать более длительное ожидание перед следующим ралли.

Среди наиболее активных цифровых активов лидерами роста стали Stellar (+14.8%), Uniswap (+14.2%) и Aave (+7%). В то же время, аутсайдерами оказались Toncoin (-5.6%), Official Trump (-3.3%) и The Graph (-3.2%).

Читать Анализ

Bitcoin торгуется около уровня $66.3K, показав рост чуть менее 1% за последние 24 часа. Это несколько ниже внутридневных максимумов понедельника, которые были примерно на $1K выше. Текущий подъем цены происходит в рамках канала, сформировавшегося 10 дней назад. В понедельник цена подтвердила этот канал, достигнув верхней границы и отскочив от нее, но при этом остается в верхней части диапазона.

При условии сохранения позитивного импульса, ближайшим техническим сопротивлением для дальнейшего роста цены выступает область $68K. Эта зона соответствует уровню Фибоначчи 61.8%. Более уверенным сигналом рыночной силы станет устойчивая консолидация выше 50-дневной скользящей средней, которая в настоящее время находится выше $73K.

Факторы, влияющие на рынок

Аналитики CryptoQuant отмечают, что приток биткоинов на криптобиржи со стороны долгосрочных держателей достиг минимальных значений с 2015 года. Это свидетельствует о снижении давления продаж. Количество биткоинов, находящихся в руках долгосрочных инвесторов, достигло нового исторического максимума, составив 15.8 миллионов BTC.

По мнению аналитиков Relai, ожидается, что медвежий тренд по Bitcoin завершится после того, как фаза масштабных инвестиций в сферу искусственного интеллекта подойдет к концу. Есть вероятность, что приток капитала в ведущую криптовалюту возобновится уже в следующем году.

На прошлой неделе компания Strategy приобрела дополнительно 1,587 BTC на сумму $100 миллионов по средней цене $63K за монету. В настоящее время компания владеет 846,842 BTC, приобретенными за $64.1 миллиарда при средней цене $75.6K за биткоин.

Компания BitMine увеличила свои вложения в Ethereum, доведя их до 5.62 миллиона ETH. За последнюю неделю было приобретено примерно 0.08 миллиона ETH. Доля BitMine в общем предложении Ethereum достигла 4.66%, при этом существуют планы по увеличению этой доли до 5%.

Перспективы и стратегия

Текущая ситуация на рынке криптовалют характеризуется осторожным оптимизмом. Снижение объемов продаж со стороны долгосрочных держателей и исторические максимумы их вложений в BTC создают предпосылки для восстановления. Однако, отсутствие эйфории и консолидация активов указывают на необходимость терпения.

Инвесторам стоит внимательно следить за уровнем $68K по Bitcoin как за ближайшим техническим сопротивлением. Прорыв и закрепление выше 50-дневной скользящей средней (около $73K) станет более сильным сигналом к продолжению восходящего тренда. Возвращение интереса крупных инвесторов, особенно после завершения цикла инвестиций в ИИ, может стать катализатором для нового витка роста.

Крупные игроки, такие как Strategy и BitMine, продолжают наращивать позиции, что может служить индикатором уверенности в долгосрочных перспективах рынка. Наблюдение за их действиями и анализом потоков капитала может предоставить дополнительные сигналы для формирования торговых стратегий.