Рост цен на нефть до $90 из-за конфликта в Иране

Рыночная турбулентность нарастает

Усиление геополитической нестабильности, вызванное недавними военными действиями в Иране, спровоцировало потрясения на мировых рынках. Цена на сырую нефть преодолела отметку в $90 за баррель, достигнув уровня, невиданного с сентября прошлого года. Эта восходящая траектория цен на энергоносители вновь разожгла опасения по поводу инфляционного давления, что потенциально ставит под угрозу хрупкое состояние мировой экономики. Как следствие, как американские, так и японские фондовые индексы испытали снижение, поскольку инвесторы стремились смягчить риски.

На валютном рынке пара USD/JPY поднялась примерно до 158, чему способствовало укрепление доллара США. Участники рынка ожидают, что высокие цены на нефть усугубят инфляционные тенденции, что потенциально ограничит возможности Федеральной резервной системы (Fed) по реализации краткосрочного снижения процентных ставок. Золото первоначально привлекло спрос как «тихая гавань», но деятельность по фиксации прибыли впоследствии ослабила его рост, в результате чего цены отступили от недавних пиков.

Добавляя беспокойства на рынок, недавние данные по занятости в США оказались ниже ожиданий, что усилило опасения относительно общего состояния американской экономики. Одновременно с этим данные по инфляции в Европе превысили прогнозы, что подняло призрак дальнейшего роста цен, если цены на нефть останутся высокими. Это развитие укрепило ожидания того, что Европейский центральный банк (ECB) может рассмотреть вопрос о повышении процентных ставок на своем предстоящем заседании по вопросам политики.

Динамика акций и валют

Американские акции

Индекс Dow Jones Industrial Average столкнулся со значительными встречными ветрами на прошлой неделе, поскольку рост цен на нефть вызвал опасения по поводу увеличения затрат как для американских потребителей, так и для корпораций. Это, в свою очередь, может потенциально задержать ожидаемое снижение процентных ставок. Более слабые, чем ожидалось, данные по занятости еще больше усугубили опасения по поводу силы экономики США. Учитывая продолжающуюся геополитическую напряженность, краткосрочные перспективы остаются омраченными неопределенностью, и дальнейшее снижение нельзя исключать. Ключевые уровни сопротивления, за которыми следует следить, составляют 48 000, 48 500, 49 000 и 50 000, а поддержка находится на уровнях 47 000, 46 500, 46 000, 45 730 и 45 500.

Японские акции

Индекс Nikkei уступил значительную часть своих недавних достижений после исхода выборов Takaichi, поскольку инвесторы отреагировали на эскалацию конфликта в Иране. Потенциал более высоких цен на нефть для снижения прибыльности японских компаний и ослабления потребительского спроса оказал сильное давление на настроения рынка. Хотя Nikkei остается в положительной зоне в этом году, чему способствует более слабый курс иены, приносящий пользу экспортерам, ослабление иены может быть ограничено надвигающейся угрозой валютной интервенции. Уровень 53 500 заслуживает пристального внимания на этой неделе. Сопротивление наблюдается на уровнях 56 000, 57 000 и 58 000, а поддержка – на уровнях 53 500, 53 000 и 52 000.

Пара USD/JPY

Пара USD/JPY сохранила свою восходящую динамику на прошлой неделе, неоднократно проверяя критический уровень 158. Это вызвало повышенную бдительность среди японских властей. Министр финансов Satsuki Katayama подтвердила, что власти внимательно следят за движениями иены и готовы вмешаться, если валюта продолжит свою нисходящую траекторию. Дальнейший рост может быть ограничен растущим риском интервенции. Сопротивление расположено на уровнях 158, 159 и 160, а поддержка определена на уровнях 156,50, 155,50, 155 и 154.

Сырьевые товары и криптовалюта

Золото

Цена на золото снизилась в начале недели после того, как не смогла пробить рекордные максимумы, несмотря на эскалацию напряженности на Ближнем Востоке. Однако сильная поддержка на уровне $5000 предотвратила дальнейшее снижение, что говорит о том, что базовый спрос остается устойчивым. До тех пор, пока золото остается выше $5000, трейдеры могут предпочесть возможности для покупки, особенно учитывая повышенные геополитические риски. Ключевые уровни сопротивления составляют $5250, $5400, $5418, $5500 и $5600, а поддержка – $5000, $4900 и $4850.

Сырая нефть

После первоначального скачка вверх цены на сырую нефть ненадолго отступили. Однако, поскольку затяжной характер конфликта стал очевидным, покупатели вновь появились с новой силой. Цены резко выросли позднее на неделе, при этом сырая нефть превысила $90 в пятницу. Ожидается повышенная волатильность, что потенциально создаст краткосрочные торговые возможности. Сопротивление расположено на уровнях $90, $95, $100, $105 и $110, а поддержка – на уровнях $80, $75, $70 и $67,5.

Биткоин

Биткоин первоначально протестировал более высокие уровни, чему способствовали долгосрочные бычьи настроения. Однако ухудшение аппетита к риску, вызванное продолжающимся конфликтом в Иране, привело к тому, что сопротивление удержалось, в результате чего цены закрыли неделю почти без изменений. Рынок вошел в фазу консолидации, при этом 10-дневная скользящая средняя по-прежнему имеет тенденцию к снижению. Риски снижения сохраняются, если конфликт сохранится и инвесторы продолжат сокращать подверженность риску. Сопротивление расположено на уровнях $75 000, $80 000 и $85 000, а поддержка – на уровнях $65 000, $60 000 и $55 000.

Ключевые экономические события на этой неделе

Эскалация конфликта в Иране останется в центре внимания рынков на этой неделе, поскольку инвесторы борются с опасениями, что более высокие цены на нефть могут подстегнуть инфляцию и снизить аппетит к риску в отношении акций. Продолжающийся рост USD/JPY также усиливает риск потенциальной валютной интервенции со стороны Банка Японии, что потенциально может привлечь внимание со стороны властей США. Серия важных экономических релизов может еще больше усилить волатильность рынка, включая данные по индексу потребительских цен (CPI) в США в среду, а также данные по ВВП, инфляции и промышленному производству в США в пятницу.