ABD-İran Gerilimi WTI Petrolü Coşturdu, Borsalar Düşüşte

Petrol Fiyatları Jeopolitik Risklerle Yükseldi

Amerika Birleşik Devletleri (ABD) ile İran arasındaki tansiyonun yeniden alevlenmesi, WTI ham petrol vadeli işlemlerini sert bir şekilde yukarı taşıdı. Yatırımcılar, stratejik öneme sahip Hürmüz Boğazı'nda yaşanabilecek olası tedarik kesintileri endişesiyle alımlara yöneldi. Bu durum, global enerji piyasalarında arz endişelerinin arttığına işaret ediyor. Yükselen petrol fiyatları, aynı zamanda Japon Yeni üzerinde baskı yaratarak USD/JPY paritesinin yukarı hareketine katkı sağladı. Küresel ekonomik görünümdeki belirsizlikler, yatırımcıları daha temkinli olmaya itiyor.

Öte yandan, ABD enflasyon verilerinin beklentilerin oldukça altında gelmesi, ABD Merkez Bankası'nın (Fed) yakın vadede faiz artırımına gideceği beklentilerini azalttı. Perakende satışlar beklentilere paralel seyrederken, tüketici güven endeksi enflasyon beklentilerindeki düşüşle birlikte bir miktar iyileşme gösterdi. Japonya'da ise hükümetin açıkladığı yeni ekonomik plan, Japonya Merkez Bankası'nın (BOJ) bağımsızlığının korunması gerektiğini vurguladı.

Analizi Oku

Küresel Borsalarda Yapay Zeka Kaygıları ve Petrol Etkisi

ABD ve Japonya borsaları, yatırımcıların özellikle yapay zeka (AI) şirketlerindeki yüksek değerlemelerden duyduğu endişelerle haftayı düşüşle tamamladı. Moonshot AI tarafından piyasaya sürülen açık kaynaklı yeni model Kimi K3'ün, Anthropic ve OpenAI gibi lider modellerin performansına yaklaşması, bu kaygıları daha da derinleştirdi. Teknoloji hisselerindeki aşırı yükselişin bir düzeltme riskini beraberinde getirdiği düşünülüyor.

Dow Jones Endeksi geçen hafta yaklaşık %1'lik bir düşüş yaşadı. Teknoloji hisselerindeki rallinin ve artan ham petrol fiyatlarının piyasa duyarlılığını olumsuz etkileyebileceği endişesi etkili oldu. Endeks, 10 günlük hareketli ortalamasının altına gerileyerek, Nisan ayından bu yana süregelen güçlü yükselişin ardından bir zayıflama sinyali verdi. Piyasa koşulları değiştikçe, mevcut seviyelerden satış yapma veya kısa vadeli dalgalanmalardan faydalanma stratejisi daha uygun olabilir. Direnç seviyeleri 53.000, 53.500 ve 54.000 olarak görülürken, destek seviyeleri 52.000, 51.000, 50.000, 49.500 ve 49.000'de bulunuyor.

Japonya'da Nikkei 225 Endeksi haftalık bazda rekor seviyede, %6'dan fazla değer kaybederek en sert düşüşlerinden birini yaşadı. Yapay zeka ile ilgili şirketlerdeki yüksek değerlemeler ve WTI ham petrol fiyatlarındaki artışın olumsuz etkisi, satışları körükledi. Temmuz ayında yaklaşık %10'luk bir düşüşe rağmen, endeks 2026 yılına göre hala %23'ün üzerinde bir artışa sahip, bu da daha fazla düşüş potansiyeline işaret ediyor. Bu nedenle, 10 günlük hareketli ortalama civarındaki direnç seviyelerinde satış yapma stratejisi, kısa ve orta vadede daha mantıklı görünüyor. Direnç seviyeleri 66.500, 67.500, 69.000, 70.000, 71.000 ve 72.000 olarak izlenirken, destek noktaları 63.000, 62.300 ve 60.000 seviyelerinde yer alıyor.

USD/JPY ve Altın'da Güncel Durum

USD/JPY paritesi, ABD enflasyon verilerindeki zayıflığa rağmen haftayı sakin geçirerek son zirveleri test etti. Yükselen WTI ham petrol fiyatları ve Japonya Merkez Bankası'ndan müdahale gelmemesi, hafif alımları destekledi ve yatırımcıların yüksek ABD faiz oranlarından faydalanmaya devam etmesine olanak tanıdı. Parite hafif bir yükseliş trendinde olsa da, 163 civarındaki güçlü direnç bölgesi nedeniyle bu hafta yatay bir seyir izlenmesi daha olası görünüyor. Bu hafta dirençler 162.50, 163.00 ve 165.00'te, destekler ise 161.00, 160.50, 160.00, 159.00, 158.00, 157.00, 156.00, 155.50 ve 155.00'te bulunuyor.

Altın fiyatları, petrol fiyatlarındaki artışın enflasyon endişelerini körüklemesiyle geçen hafta baskı altına girdi. Ancak, ABD enflasyon verilerindeki beklenmedik zayıflık alımları teşvik etti ve fiyatların yıllık en düşük seviyelerinin üzerinde kalmasına yardımcı oldu. Piyasa altında merkez bankalarından gelen talebin beklentilerin altında kaldığına dair raporlar göz önüne alındığında, bu hafta düşüşlerde alım yapma stratejisi daha uygun olabilir. Direnç seviyeleri $4,100, $4,200, $4,300, $4,400 ve $4,500 olarak belirlenirken, destek noktaları $3,950, $3,900 ve $3,800'de yer alıyor.

Kritik Ekonomik Veriler ve Piyasa Beklentileri

Bu hafta açıklanacak önemli ekonomik veri akışı oldukça sakin görünüyor. Bu durum, Avrupa Merkez Bankası'nın (ECB) faiz kararına yönelik beklentileri artırıyor. Faiz oranlarının sabit kalması beklenmekle birlikte, ECB'nin gelecekteki faiz artırımlarının zamanlaması hakkında vereceği yönlendirmeler piyasalar tarafından yakından takip edilecek. Orta Doğu'daki gelişmeler ve Japon yetkililerin yen zayıflığını sınırlamaya yönelik çabaları da önemini koruyacak.

Haftanın ekonomik takviminde öne çıkanlar şunlar:

• Pazartesi: ABD Öncü Göstergeler Endeksi
• Salı: İngiltere İşsizlik Oranı, AB ZEW Ekonomik Güven Endeksi, ABD ADP İstihdam Değişimi
• Çarşamba: Japonya Ticaret Dengesi, İngiltere TÜFE ve ÜFE Girdi Endeksi
• Perşembe: Avustralya İşsizlik Oranı, AB ECB Faiz Oranı Kararı ve Tüketici Güveni
• Cuma: Avustralya S&P Global İmalat ve Hizmet PMI, Japonya Ulusal Çekirdek TÜFE ve S&P Global Hizmet PMI, İngiltere Perakende Satışlar ve S&P Global İmalat PMI, AB HCOB Euro Bölgesi İmalat PMI, ABD İnşaat İzinleri, S&P Global İmalat PMI ve Yeni Konut Satışları

  WTI ham petrol geçen hafta %10'dan fazla bir artış kaydetti. ABD ve İran arasındaki gerilimin artması, petrol arzının azalacağına dair endişeleri yükseltti. Son müzakerelerde ilerleme kaydedilmemesi, çatışmanın beklenenden uzun sürebileceği korkularını artırdı. Piyasa şu anda hafifçe aşırı alım bölgesinde görünüyor, bu nedenle müzakerelerde yaşanacak olumlu gelişmelerin ardından satış yapma stratejisi bu hafta daha uygun olabilir. Direnç seviyeleri 85$, 90$, 95$ ve 100$ olarak görülürken, destekler 75.00$, 67.50$, 65$ ve 60$'da bulunuyor.

  Bitcoin ise 65.000$ civarındaki direnç seviyesini test ederken ve piyasa duyarlılığı iyileşmeye devam ederken, haftayı sakin geçirdi. Bu hafta zayıflık gösterdiğinde alım yapıp direncin kırılmasını gözlemlemek daha iyi bir strateji olabilir. Direnç seviyeleri 65.000$, 75.000$, 80.000$, 85.000$ ve 90.000$ olarak belirlenirken, destekler 60.000$, 55.000$ ve 50.000$'da yer alıyor.