Прогноз рынка на неделю: инфляция в центре внимания
На предстоящей неделе (6-10 апреля 2026 г.) ключевым событием станет публикация данных по базовой инфляции в США (Core PCE), которая окажет значительное влияние на доллар, аппетит к риску и ожидания по политике ФРС. Энергетические рынки демонстрируют сильный бычий импульс.
5 апреля 2026, 17:02
15 мин. чтения
301 просмотров
Автор
PO
PriceONN ResearchMarket Analysis Team
Еженедельный прогноз рынка: 6 апреля 2026 г. – 10 апреля 2026 г. (Неделя 15)
Краткое резюме
Предстоящая торговая неделя, 6-10 апреля 2026 г., будет во многом определяться выходом критически важных данных по экономике США: индекс цен на личные потребительские расходы (Core PCE Price Index) в четверг, 9 апреля, призван сформировать рыночные настроения и ожидания относительно дальнейшей политики Федеральной резервной системы. Трейдеры будут внимательно следить за этим индикатором инфляции наряду с данными по личным расходам и ВВП. Технические индикаторы по основным классам активов демонстрируют смешанную картину: сохраняется сильный бычий настрой на энергетических рынках (Brent и WTI), в то время как основные валютные пары, такие как EUR/USD и GBP/USD, показывают медвежьи тенденции. Драгоценные металлы тестируют ключевые уровни Фибоначчи, а криптовалюты остаются под давлением. Фондовые индексы демонстрируют признаки краткосрочной слабости, несмотря на долгосрочные бычьи предпосылки.
Индекс доллара США (DXY) вступает в неделю с сильной бычьей технической конфигурацией, подкрепленной высоким показателем дневного настроения (84%) и положительными сигналами по нескольким временным интервалам (1Ч: Покупка, 4Ч: Покупка, 1Д: Покупка). На дневном графике DXY торгуется выше своих 20-дневной (99.707) и 50-дневной (99.484) скользящих средних (SMA), что указывает на восходящий импульс. RSI(14) на дневном таймфрейме находится в нейтральной зоне на уровне 56.9, предполагая возможность дальнейшего роста без немедленного перекупленного состояния. Гистограмма MACD на дневном графике показывает снижение медвежьего импульса, в то время как стохастические индикаторы находятся в зоне перекупленности на 4-часовом (77.2) и недельном (86.9) таймфреймах, намекая на возможную консолидацию. Ключевым фактором станут предстоящие экономические данные США, особенно индекс цен Core PCE. Более высокие, чем ожидалось, показатели могут дополнительно укрепить доллар, в то время как более слабые могут спровоцировать коррекцию.
Пара EUR/USD испытывает значительное понижательное давление, с сильным медвежьим настроением (84%) по всем отслеживаемым временным интервалам (1Ч: Продажа, 4Ч: Продажа, 1Д: Продажа). Пара торгуется ниже ключевых SMA на дневном графике, включая 20-дневную (1.15433) и 50-дневную (1.17026) SMA, что усиливает медвежий прогноз. RSI(14) на дневном графике на уровне 43.3 указывает на нарастающий медвежий импульс, в то время как стохастические индикаторы %K на дневном (53.4) и недельном (19.3) графиках предполагают потенциал для перепроданности на более длительных таймфреймах при усилении давления продаж. Williams%R на уровне -64.0 на дневном и -84.6 на недельном графиках указывает на значительное давление продаж. Предстоящие данные по PCE США станут критическим катализатором; сильный доллар может подтолкнуть EUR/USD к уровням поддержки.
Пара GBP/USD отражает слабость, наблюдаемую в EUR/USD, демонстрируя сильное медвежье настроение (84%) на дневных и недельных графиках (1Ч: Продажа, 4Ч: Продажа, 1Д: Продажа). Пара торгуется ниже ключевых дневных SMA (20-дневная на 1.33209, 50-дневная на 1.34711). Дневной RSI(14) на уровне 39.8 указывает на медвежий тренд, а стохастический индикатор %K на дневном графике на уровне 25.4 приближается к зоне перепроданности, в то время как недельный %K на уровне 10.7 предполагает значительный медвежий импульс. Williams%R на уровне -90.7 на дневном и 4-часовом графиках убедительно указывает на условия перепроданности. Более сильный доллар, обусловленный экономическими данными США, вероятно, окажет дальнейшее понижательное давление. Трейдеры будут следить за данными PMI в сфере услуг и строительства Великобритании на предмет возможных контрдвижений, хотя доминирующим фактором будет сила доллара США.
Пара USD/JPY демонстрирует более нейтральную, но с бычьим уклоном техническую картину, с преимущественно сигналом покупки (50% нейтральная сила, 1Ч: Покупка, 4Ч: Покупка, 1Д: Покупка). Пара торгуется выше ключевых SMA на дневном графике, включая 20-дневную (159.04) и 50-дневную (156.75). Дневной RSI(14) на уровне 57.4 уверенно находится в бычьей зоне, а стохастические индикаторы показывают силу, с %K на дневном графике 53.5 и сильным значением 93.1 на недельном, что предполагает потенциальный восходящий импульс, хотя недельный %K приближается к экстремальным уровням перекупленности. ADX на уровне 1.0 по всем таймфреймам указывает на отсутствие сильного направленного тренда, но общий настрой склоняется к позитивному. Ключевым фактором будет способность пары сохранить восходящую траекторию на фоне потенциальных потоков в безопасные активы, если глобальные рисковые настроения ухудшатся. Японские экономические данные, такие как расходы домохозяйств, будут вторичны по отношению к динамике доллара США.
Пара AUD/USD находится под значительным давлением продаж, отражая сильное медвежье настроение (82%) по краткосрочным и среднесрочным временным интервалам (1Ч: Продажа, 4Ч: Продажа, 1Д: Продажа). Пара торгуется ниже своей 20-дневной (0.69926) и 50-дневной (0.70236) SMA на дневном графике. Дневной RSI(14) на уровне 40.6 указывает на медвежий импульс, а стохастический индикатор %K на дневном графике на уровне 31.2 движется в сторону зоны перепроданности, при этом недельный %K на уровне 27.6 усиливает это предположение. Williams%R на уровне -83.5 на дневном графике предполагает сильное давление продаж. Слабость пары, вероятно, связана с укреплением доллара США и потенциальными изменениями в глобальном аппетите к риску. Если экономические данные США окажутся сильными, AUD/USD может продолжить снижение. Ключевым фактором станет уровень поддержки 0.68000.
Пара NZD/USD демонстрирует выраженную слабость, с сильным медвежьим настроением (83%) по всем анализируемым временным интервалам (1Ч: Продажа, 4Ч: Продажа, 1Д: Продажа). Пара торгуется ниже своих дневных SMA (20-дневная на 0.58092, 50-дневная на 0.59196). Дневной RSI(14) на уровне 33.1 указывает на значительный медвежий импульс, а стохастический индикатор %K на дневном графике на уровне 12.3 в сочетании с 9.0 на недельном указывает на условия перепроданности и сильное давление продаж. Williams%R на уровне -98.5 на дневном и 4-часовом графиках подчеркивает степень снижения. Аналогично AUD/USD, более сильный доллар США, обусловленный экономическими данными, вероятно, усугубит нисходящий тренд. Уровень 0.56000 станет ключевой областью для наблюдения.
Золото демонстрирует смешанные сигналы: дневное настроение склоняется к продаже (RSI 45.8), несмотря на более сильный недельный сигнал покупки (RSI 55.2). Графики 1Ч и 4Ч указывают на бычье настроение, в то время как дневной график нейтрален, а гистограмма MACD показывает небольшой положительный импульс (+1.78). Однако дневной RSI(14) на уровне 45.8 предполагает нарастание медвежьего давления. Стохастические индикаторы находятся в зоне перекупленности на дневном графике (83.7%K), но в зоне перепроданности на недельном (26.0%K), указывая на противоречивые сигналы по временным интервалам. Цена в настоящее время торгуется ниже своей 200-дневной SMA (4,781.30), но выше своей 20-дневной SMA (4,647.13). Ключевым уровнем Фибоначчи для наблюдения является коррекция на 38.2% на уровне 4,671.04, который в настоящее время выступает в качестве поддержки. Решительный прорыв выше уровня Pivot на 4,737.62 может сигнализировать о движении к R1 на 4,813.39. И наоборот, падение ниже уровня Фибоначчи 38.2% может привести к тестированию S1 на 4,682.26 и, возможно, к снижению к коррекции Фибоначчи 50% на 4,847.76.
Серебро демонстрирует смешанную техническую картину: нейтральное недельное настроение (RSI 52.4), но медвежье дневное настроение (RSI 44.2). График 1Ч показывает сигнал покупки, в то время как 4Ч и 1Д нейтральны или продают. Дневной RSI(14) на уровне 44.2 указывает на медвежий импульс, а стохастические индикаторы показывают расхождение: %K на дневном графике на уровне 87.5 (перекупленность) и 18.3 на недельном (перепроданность). Цена торгуется ниже своей 20-дневной SMA (76.386) и 50-дневной SMA (82.795), что указывает на краткосрочную слабость. Ключевая поддержка ожидается около уровня коррекции Фибоначчи 61.8% на уровне 98.430. Прорыв выше уровня Pivot на 74.960 может нацелиться на R1 на 76.200. Однако прорыв ниже S1 на 73.830 может привести к тестированию коррекции Фибоначчи 50% на 91.280.
Нефть Brent демонстрирует сильную бычью техническую конфигурацию с высоким уровнем бычьего настроения (94%) и положительными индикаторами по всем временным интервалам. Дневной RSI(14) на уровне 65.1 находится в бычьей зоне, а стохастические индикаторы сильны: %K на дневном графике 57.8 и на недельном 85.4, что предполагает устойчивый восходящий импульс. Цена торгуется значительно выше своих 20-дневной (102.82) и 50-дневной (83.78) SMA. Недавний скачок цены в сочетании с бычьим настроением указывает на вероятное продолжение восходящего импульса. Ключевое сопротивление наблюдается на уровнях R2 (112.30) и потенциально R3 (115.50). Поддержка находится на уровне Pivot (104.60) и S1 (100.10).
Нефть WTI отражает бычью силу, наблюдаемую в Brent, демонстрируя сильное настроение покупки (92%) и положительные технические сигналы по всем отслеживаемым временным интервалам. Дневной RSI(14) на уровне 70.2 уверенно находится в зоне перекупленности, а стохастические индикаторы сильны (%K на дневном графике 77.8, на недельном 73.9), подтверждая бычий тренд. Цена торгуется значительно выше своих 20-дневной (95.49) и 50-дневной (77.66) SMA. Недавний резкий рост цены предполагает сильный базовый спрос, вероятно, обусловленный геополитическими опасениями и ожиданиями по поставкам. Трейдеры будут следить за любыми признаками консолидации вблизи верхней полосы Боллинджера, но непосредственный настрой остается бычьим. Ключевое сопротивление находится на уровнях R1 (102.71) и R2 (106.45), в то время как поддержка расположена на уровне Pivot (99.65) и S1 (95.91).
Биткоин демонстрирует преимущественно медвежий технический прогноз, с сильным сигналом продажи (88%) на дневном графике и смешанными сигналами по более коротким временным интервалам (1Ч: Продажа, 4Ч: Продажа, 1Д: Продажа). Дневной RSI(14) на уровне 43.5 указывает на медвежий импульс, а стохастические индикаторы находятся в нейтральной зоне (%K на дневном графике 41.5, на недельном 30.5). Цена торгуется ниже своей 20-дневной SMA (68,839) и 50-дневной SMA (68,701), предполагая медвежий уклон. Гистограмма MACD на дневном графике отрицательная (-156.18), усиливая понижательное давление. Ключевая поддержка будет протестирована на уровнях S1 (66,852) и S2 (66,431). Прорыв ниже коррекции Фибоначчи 61.8% на уровне 70,860 может сигнализировать о дальнейшем снижении к коррекции Фибоначчи 50% на 69,271. Новостной поток относительно институционального принятия и регуляторной ясности будет иметь решающее значение для любого потенциального разворота.
Ethereum повторяет медвежье настроение Биткоина, с сильным сигналом продажи (91%) по всем временным интервалам (1Ч: Продажа, 4Ч: Продажа, 1Д: Продажа). Дневной RSI(14) на уровне 46.2 предполагает медвежий импульс, а стохастические индикаторы нейтральны или в зоне перепроданности (%K на дневном графике 48.2, на недельном 34.9). Цена торгуется ниже своей 20-дневной SMA (2,101.18) и 50-дневной SMA (2,048.00), указывая на медвежий тренд. Гистограмма MACD на дневном графике отрицательная (-4.73). Ключевые уровни поддержки для мониторинга: S1 (2,041.15) и S2 (2,021.66). Прорыв ниже коррекции Фибоначчи 50% на уровне 2,089.15 подтвердит дальнейшее снижение. Развивающаяся история вокруг решений Layer 2 Ethereum и потенциальные регуляторные сдвиги будут важными факторами.
Сопротивление
Цена
R3
2,120.61
R2
2,101.12
R1
2,080.88
Pivot
2,061.39
Поддержка
Цена
S1
2,041.15
S2
2,021.66
S3
2,001.42
Fib 50.0%
2,089.15
Прогноз по фондовым индексам
S&P 500
S&P 500 демонстрирует расхождение технических сигналов: бычье настроение на 1Ч и 4Ч (Покупка), но медвежье дневное настроение (Продажа). Дневной RSI(14) на уровне 45.4 указывает на медвежий импульс, а стохастические индикаторы смешанные (%K на дневном графике 43.0, на недельном 17.0), предполагая потенциал для дальнейшего снижения на более длительных временных интервалах. Цена торгуется ниже своей 20-дневной SMA (6,621) и 50-дневной SMA (6,788), усиливая краткосрочный медвежий прогноз. Гистограмма MACD на дневном графике отрицательная (-6.48). Ключевая поддержка определена на уровнях S1 (6,377) и S2 (6,231). Коррекция Фибоначчи 50% на уровне 6,661 станет критическим уровнем для наблюдения. Предстоящие экономические данные США будут иметь решающее значение для аппетита к риску.
Сопротивление
Цена
R3
6,833
R2
6,686
R1
6,605
Pivot
6,458
Поддержка
Цена
S1
6,377
S2
6,231
S3
6,150
Fib 50.0%
6,661
Nasdaq 100
Nasdaq 100 демонстрирует схожее расхождение, как и S&P 500: бычьи сигналы на 1Ч и 4Ч (Покупка), но медвежье дневное и недельное настроение (Продажа). Дневной RSI(14) на уровне 45.5 указывает на медвежий импульс, а стохастические индикаторы смешанные (%K на дневном графике 72.1, на недельном 16.1), предполагая потенциал для дальнейшего понижательного давления на более длительных временных интервалах. Цена торгуется ниже своей 20-дневной SMA (24,191) и 50-дневной SMA (24,738), усиливая краткосрочный медвежий прогноз. Гистограмма MACD на дневном графике положительная (+10.00), но недельный MACD сильно отрицательный (-302.66). Ключевая поддержка находится на уровнях S1 (23,662) и S2 (23,281). Коррекция Фибоначчи 38.2% на уровне 24,094 станет критическим уровнем для мониторинга.
Сопротивление
Цена
R3
24,847
R2
24,466
R1
24,255
Pivot
23,873
Поддержка
Цена
S1
23,662
S2
23,281
S3
23,070
Fib 38.2%
24,094
Dow Jones 30
Индекс Dow Jones Industrial Average представляет собой смешанную техническую картину: медвежье дневное настроение (Продажа) конфликтует с бычьими сигналами на 4Ч (Покупка). Дневной RSI(14) на уровне 44.2 указывает на медвежий импульс, а стохастические индикаторы смешанные (%K на дневном графике 81.7, на недельном 12.4), предполагая потенциал для дальнейшего снижения. Цена торгуется ниже своей 20-дневной SMA (46,449), но выше своей 50-дневной SMA (48,099), указывая на сложный краткосрочный и среднесрочный прогноз. Гистограмма MACD на дневном графике положительная (+121.06), но недельный MACD сильно отрицательный (-561.36). Ключевая поддержка находится на уровнях S1 (45,988) и S2 (45,462). Коррекция Фибоначчи 23.6% на уровне 46,153 станет значимым уровнем для наблюдения.
Сопротивление
Цена
R3
47,806
R2
47,280
R1
46,897
Pivot
46,371
Поддержка
Цена
S1
45,988
S2
45,462
S3
45,079
Fib 23.6%
46,153
Предварительный обзор экономического календаря
Цены ISM Non-Manufacturing США - Пн, 6 апреля 14:00 UTC
Прогноз: - | Предыдущее значение: 63
Сценарий
Условие
Ожидаемое влияние
Выше предыдущего
Фактическое значение > 63
Укрепление доллара США, поскольку инфляционное давление рассматривается как устойчивое, что потенциально задерживает снижение ставок ФРС.
В соответствии с предыдущим
Фактическое значение ≈ 63
Нейтральная реакция, фокус смещается на другие данные.
Ниже предыдущего
Фактическое значение < 63
Ослабление доллара США на признаках снижения инфляции, увеличение ожиданий по смягчению политики ФРС.
ISM Non-Manufacturing Purchasing Manager США - Пн, 6 апреля 14:00 UTC
Прогноз: - | Предыдущее значение: 56.1
Сценарий
Условие
Ожидаемое влияние
Выше предыдущего
Фактическое значение > 56.1
Укрепление доллара США на признаках устойчивой экономической активности в секторе услуг.
В соответствии с предыдущим
Фактическое значение ≈ 56.1
Нейтральная реакция, рынок ожидает более значимых данных.
Ниже предыдущего
Фактическое значение < 56.1
Ослабление доллара США из-за опасений замедления экономического роста.
Индекс цен Core PCE США (месяц к месяцу) - Чт, 9 апреля 12:30 UTC
Прогноз: 0.4% | Предыдущее значение: 0.4%
Сценарий
Условие
Ожидаемое влияние
Лучше прогноза
Фактическое значение > 0.4%
Укрепление доллара США, потенциально ведущее к ястребиному пересмотру ожиданий по политике ФРС.
В соответствии с прогнозом
Фактическое значение ≈ 0.4%
Нейтральная реакция, укрепление текущих рыночных ожиданий по политике ФРС.
Хуже прогноза
Фактическое значение < 0.4%
Ослабление доллара США, увеличение ожиданий более раннего снижения ставки ФРС.
Индекс цен Core PCE США (год к году) - Чт, 9 апреля 12:30 UTC
Прогноз: 3.1% | Предыдущее значение: 3.1%
Сценарий
Условие
Ожидаемое влияние
Лучше прогноза
Фактическое значение > 3.1%
Укрепление доллара США, сигнализирующее об устойчивой инфляции и потенциально более ястребиной позиции ФРС.
В соответствии с прогнозом
Фактическое значение ≈ 3.1%
Нейтральная реакция, поддержание текущего рыночного настроения в отношении политики ФРС.
Хуже прогноза
Фактическое значение < 3.1%
Ослабление доллара США, предполагающее охлаждение инфляции и потенциально открывающее путь к более раннему снижению ставок ФРС.
ВВП США (квартал к кварталу) - Чт, 9 апреля 12:30 UTC
Прогноз: 0.7% | Предыдущее значение: 0.7%
Сценарий
Условие
Ожидаемое влияние
Лучше прогноза
Фактическое значение > 0.7%
Укрепление доллара США в связи с подтверждением устойчивого экономического роста, потенциально поддерживающее менее мягкую позицию ФРС.
В соответствии с прогнозом
Фактическое значение ≈ 0.7%
Нейтральная реакция, соответствующая существующим ожиданиям экономического роста.
Хуже прогноза
Фактическое значение < 0.7%
Ослабление доллара США на признаках замедления экономики, потенциально усиливающее голубиные настроения со стороны ФРС.
Еженедельный торговый настрой
Предстоящая неделя будет отмечена публикацией данных по инфляции в США, что делает доллар США основным объектом внимания. Настроения 'риск-офф' могут преобладать, если инфляция превзойдет ожидания, что принесет пользу доллару против большинства основных валют (EUR, GBP, AUD, NZD) и потенциально окажет давление на более рискованные активы, такие как криптовалюты и даже фондовые индексы. Энергетические рынки, как ожидается, останутся сильными из-за продолжающейся геополитической напряженности и опасений по поводу поставок. Золото и серебро будут чувствительны к движениям доллара США и доходности облигаций, при этом ключевые уровни Фибоначчи будут выступать в качестве критических зон поддержки/сопротивления. Общий аппетит к риску будет тесно связан с исходом данных по PCE в США.
Отказ от ответственности: Данный контент носит исключительно информационный и образовательный характер и не является инвестиционной рекомендацией, финансовым советом или предложением купить или продать финансовые инструменты. Прошлые результаты не гарантируют будущих. Проводите собственное исследование и консультируйтесь с лицензированным финансовым советником.
