XAUUSD Haftalık Görünüm: Fed Faiz Endişeleriyle 4.081,50 Dolar Civarında Ayılar Hakim

Altın piyasası şu anda şiddetli bir çekişme içinde kilitlenmiş durumda ve işlem haftasının kapanışına doğru ilerlerken ayılar kontrolü sıkıca elinde tutuyor. XAUUSD, son birkaç gündür önemli fiyat hareketlerine sahne olan kritik bir dönemeç olan 4.081,50 dolar seviyesine tehlikeli bir şekilde tutunuyor. 1 saatlik ve 4 saatlik grafikler potansiyel yukarı yönlü ivmeye dair ipuçları sunarken, günlük zaman dilimi oldukça kasvetli bir tablo çiziyor; güçlü bir düşüş trendi ve satış sinyallerinin zincirleme etkisi teknik manzaraya hakim. Zaman dilimleri arasındaki bu uyumsuzluk, volatiliteden faydalanmak isteyen yatırımcılar için incelikli bir yaklaşım gerektiren karmaşık bir işlem ortamı yaratıyor. Mevcut duyarlılık, piyasa katılımcılarının değerli metalin seyrini şekillendirmeye devam eden makroekonomik verileri, merkez bankası söylemlerini ve devam eden jeopolitik alt akıntıları sindirmesiyle bir temkinlilik havası taşıyor.

Altının Talihinin Kaygan Kumları: İki Piyasadan Bir Hikaye

Altın (XAUUSD) etrafındaki anlatı giderek karmaşıklaştı; enflasyon endişeleri, merkez bankası politika değişimleri ve genel piyasa duyarlılığı arasındaki hassas dengeyi yansıtıyor. En son verilere göre, XAUUSD 4.081,50 dolardan işlem görüyor; bu seviye boğalar ve ayılar için bir savaş alanı haline geldi. Geçtiğimiz hafta önemli fiyat dalgalanmalarıyla karakterize edildi; değerli metal hem keskin düşüşler hem de geçici toparlanmalar yaşadı. Bu volatilite, altın fiyatlarının makroekonomik göstergelere ve para politikası beklentilerine karşı hassasiyetini vurguluyor. Şu anda 1 saatlik grafik, %87'lik trend gücü ve hakim alım sinyali ile bir miktar yükseliş eğilimi gösteriyor. Ancak bu kısa vadeli iyimserlik, günlük zaman dilimi tarafından keskin bir şekilde zıtlanıyor; bu zaman dilimi, çoğu göstergede açık bir satış sinyali ve %96'lık güçlü bir düşüş trendi ile dikkatli olunması gerektiğini haykırıyor. Bu yan yana duruş, altının bir sonraki durağını anlamak için temel dinamiklere daha derinlemesine bir bakış gerektiriyor.

Beklentileri genel olarak karşılayan son PCE enflasyon verileri, en azından kısa vadede Federal Rezerv'in şahin eğilimlerini önemli ölçüde değiştirmeye yetmedi. Faiz artırım olasılığı ihtimalleri biraz azalmış olsa da, bu olasılık altın için güçlü bir ters rüzgar olmaya devam ediyor. Şu anda 101.38 civarında seyreden ABD Dolar Endeksi (DXY), altın duyarlılığı için kritik bir barometre görevi görüyor. Genellikle artan faiz artışı beklentilerinin bir sonucu olan güçlenen bir dolar, altın fiyatları üzerinde aşağı yönlü baskı uygular; bu durum son haftalarda gözlemlenen ters korelasyonda görüldüğü gibidir. Bu dinamik, DXY'deki herhangi bir kalıcı gücün XAUUSD için 4.081,50 seviyesini daha da zorlayabileceğini gösteriyor. Piyasa, Fed'den güvercin bir pivotun herhangi bir işaretini yakından izliyor, ancak o zamana kadar daha yüksek faiz oranlarının hayaleti, enflasyona karşı bir koruma aracı olarak altının cazibesi üzerinde ağırlık oluşturmaya devam ediyor.

Ayrıca, jeopolitik manzara önemli, ancak biraz geri planda kalmış bir faktör olmaya devam ediyor. Son 48 saatte büyük çatışmalar veya tırmanışlar manşetlere hakim olmasa da, özellikle Orta Doğu'daki altta yatan gerilimler, bir miktar riskten kaçış eğilimi için temel bir seviye sağlamaya devam ediyor. Bu durum zaman zaman altına bir güvenli liman talebi sağlayabilir. Ancak mevcut piyasa ortamı, jeopolitik güvenli liman akışlarından ziyade enflasyon ve faiz oranı dinamiklerini önceliklendiriyor gibi görünüyor. Fiyat hareketi bunu yansıtıyor; altın, küresel belirsizlikler devam etmesine rağmen sürdürülebilir bir ivme kazanmakta zorlanıyor. Bu durum, altının önemli bir ralli yapabilmesi için ya merkez bankası politikasında daha belirgin bir değişim ya da jeopolitik risklerin önemli ölçüde tırmanması gerekeceğini düşündürüyor.

Boğa Senaryosu: Kısa Vadeli Bir Ralli mi Yoksa Geçici Bir Serap mı?

Günlük grafikteki hakim düşüş sinyallerine rağmen, XAUUSD'deki kısa vadeli teknik göstergeler boğalar için bir umut ışığı sunuyor. Özellikle 1 saatlik grafik cazip bir tablo sunuyor. %87'lik trend gücü ve genel alım sinyali ile, günlük işlem yapan yatırımcıların fırsatlar bulabileceğini gösteriyor. Mevcut 4.081,50 dolarlık fiyat seviyesi bir miktar destek buluyor; hemen direnç 4.075,12 dolar ve 4.082,91 dolar seviyelerinde görülüyor. Bu zaman dilimindeki 63.2'lik RSI(14), aşırı alım bölgesine girmeden önce yukarı yönlü hareket için alan olduğunu belirten nötr bölgede rahat bir şekilde yer alıyor. Benzer şekilde, MACD pozitif momentum gösteriyor; MACD çizgisi sinyal çizgisinin üzerinde işlem görüyor, bu da klasik bir boğa göstergesi. Bollinger Bantları da bu anlatıyı destekliyor; fiyat orta bandın üzerinde işlem görüyor, bu da yakın vadede yukarı yönlü bir eğilimi gösteriyor. Bu göstergeler toplu olarak, alıcıların günlük destek seviyelerini savunmak için devreye girebileceği bir kısa vadeli güçlenme tablosu çiziyor.

4 saatlik grafik, bu kısa vadeli boğa argümanına bir katman daha ekliyor. Trend nötr (%50 güç) olarak sınıflandırılsa da, buradaki göstergeler de potansiyel bir yukarı yönlü harekete işaret ediyor. 51.3'lük RSI(14) tam orta noktada yer alıyor, net bir yönlü kararlılık eksikliği gösteriyor ancak tükenmişlik belirtisi de yok. Buradaki MACD de pozitif seyrederek potansiyel bir ralli fikrini güçlendiriyor. %K=89.83 ve %D=68.85 ile Stokastik aşırı alım bölgesinde bulunuyor; bu düşüş sinyali gibi görünse de, %K'nın hala %D'nin üzerinde olması, bir tersine dönüşten önce yukarı yönlü momentumun potansiyel olarak devam edebileceğini gösteriyor. Bu durum, fiyatın hemen destek seviyelerinin üzerinde kalabilmesi halinde, kısa-orta vadede potansiyel olarak 4.070,23 doları, hatta 4.081,63 doları test etme potansiyeliyle daha yüksek direnç seviyelerini test etme alanı olabileceğini düşündürüyor. Ancak bu zaman dilimindeki 45.25'lik ADX değeri, çok güçlü bir trendin yürürlükte olduğunu gösteren güçlü bir uyarı işareti; günlük düşüş görünümü göz önüne alındığında, bu güçlü bir düşüş trendinin test edildiği anlamına gelebilir.

Bu kısa vadeli boğa duyarlılığını körükleyebilecek birincil katalizörlerden biri, piyasa duyarlılığının Federal Rezerv'in para politikası konusundaki potansiyel bir değişimi. İstihdam rakamları veya tüketici güveni anketleri gibi gelecek ekonomik veriler beklentilerin önemli ölçüde altında kalırsa, bu durum Fed'in duraklaması veya hatta gelecekteki faiz indirimi anlatısını güçlendirebilir. Böyle bir gelişme muhtemelen ABD dolarını zayıflatacak ve altına doğrudan olumlu bir rüzgar sağlayacaktır. Ek olarak, herhangi bir beklenmedik jeopolitik tırmanış, şu anda ne kadar olası görünmese de, güvenli liman talebini tetikleyerek altına olan talebi artırabilir. Boğalar için 4.081,50 dolar seviyesi sadece bir fiyat noktası değil; psikolojik bir engel ve potansiyel bir dönüm noktasıdır. Bu seviyenin üzerinde kalmak, özellikle kısa vadeli pozitif teknik göstergelerle birlikte, daha fazla alıcının piyasaya girmesini teşvik edebilir ve 4.075,12 dolar ve 4.082,91 dolardaki direnç seviyelerini hedefleyebilir. Boğalar için anahtar, sürdürülebilir alım baskısı görmek ve ideal olarak temel değişimlerle desteklenen hemen direnç seviyelerinin üzerinde net bir kırılma olacaktır.

Ayı Senaryosu: Hakim Düşüş Trendi ve Kapıdaki Makro Ters Rüzgarlar

Altın için uzun vadeli görünüm, günlük zaman dilimi analizinin belirlediği gibi, ezici bir şekilde düşüş yönlü. Mevcut 4.081,50 dolarlık fiyat seviyesi, yerleşik bir düşüş trendinden kaynaklanan önemli bir baskı altında. Günlük grafik %96'lık bir trend gücü gösteriyor, bu da satıcılar arasında güçlü bir inanç olduğunu gösteriyor. Hemen destek seviyeleri 3.978,68 dolar, 3.930,90 dolar ve 3.898,23 dolar olarak belirlenmiş durumda. Fiyat düşüş eğilimini sürdürürse bu seviyeler ayılar için potansiyel hedefler oluşturuyor. 37.01'deki günlük RSI(14), nötr bölgede sağlam bir şekilde yer alıyor ancak aşağı yönlü trend gösteriyor; bu da aşırı satım koşullarına ulaşılmadan önce daha fazla düşüş için yeterli alan olduğunu gösteriyor. Bu gösterge boğalar için anında bir rahatlama sağlamıyor ve satış baskısının henüz bir kapitülasyon noktasına ulaşmadığını gösteriyor.

Günlük grafikteki MACD, altın yatırımcıları için ciddi bir uyarı niteliğinde. Negatif momentum sergiliyor; MACD çizgisi sinyal çizgisinin altında yer alıyor. Bu konfigürasyon klasik bir düşüş sinyali olup, düşüş trendinin devam etme olasılığının yüksek olduğunu gösteriyor. Dahası, Bollinger Bantları orta bandın altında işlem görüyor, bu da düşüş eğilimini pekiştiriyor ve fiyatın bantlar içinde daha düşük bir seviyede trend gösterdiğini belirtiyor. Stokastik osilatör de bu düşüş görünümüyle uyumlu; K=18.08 ve D=31.44 ile her ikisi de aşırı satım bölgesinde ve %K'nın %D'nin altında olması güçlü bir satış sinyali oluşturuyor. Günlük grafikteki 41.41'lik ADX değeri, güçlü bir düşüş trendinin mevcut olduğunu gösteriyor; bu da mevcut düşüş momentumunun geçici bir anomali değil, piyasada hakim bir güç olduğunu ima ediyor. Günlük grafikteki genel sinyal, 8 satış, 0 alım, 0 nötr ile kesin bir 'SAT' sinyali olup, yorumlamaya çok az yer bırakıyor.

Temel arka plan, ayı senaryosunu daha da güçlendiriyor. Federal Rezerv'in enflasyon kontrolüne sürekli odaklanması, son veriler hafif bir soğuma gösterse bile, daha uzun süre yüksek faiz oranları tehdidini önemli bir risk olmaya devam ettiriyor. Piyasa beklentilerini yansıtan CME FedWatch aracı, daha fazla faiz artışı olasılığını fiyatlandırmaya devam ediyor; bu da doğrudan altının cazibesini etkiliyor. ABD Hazine tahvillerindeki daha yüksek getiriler, altın gibi faiz getirisi olmayan varlıkları elde tutmayı daha az cazip hale getiriyor. 101.38'deki ABD Dolar Endeksi (DXY), hafif bir günlük geri çekilmeye rağmen, günlük grafikte hala temel güç işaretleri gösteriyor (71.59 RSI, 40.81 ADX); bu da doların altın fiyatları üzerinde sürekli bir sürükleyici kuvvet olarak hareket ettiğini gösteriyor. Fed'in şahin duruşuyla yönlendirilen güçlü dolar anlatısı, altının şu anda üstesinden gelmekte zorlandığı güçlü bir ters rüzgar. ABD ekonomik dayanıklılığına dair herhangi bir olumlu haber veya Fed yetkililerinden daha az güvercin bir ton, bu düşüş trendini daha da sağlamlaştırabilir.

Ayrıca, altın ve risk varlıkları arasındaki korelasyon, bazen ters olsa da, özellikle genel piyasa duyarlılığı değiştikçe, uyum dönemleri de göstermiştir. S&P 500 (SP500) şu anda 1 saatlik ve 4 saatlik grafiklerde güç gösteriyor, ancak günlük trendi düşüş olarak tanımlanmış; bu da risk duyarlılığı için potansiyel ters rüzgarlar olduğunu gösteriyor. Eğer borsa önemli bir düşüş yaşarsa, bu durum altın dahil olmak üzere tüm varlıkların satılmasına yol açabilir; yatırımcılar marjin çağrılarını karşılamak veya portföylerini riskten arındırmak için altın dahil olmak üzere varlıklarını satabilir. Altın genellikle güvenli bir liman olarak görülse de, bu etki özellikle geniş çaplı bir kaldıraç azaltma senaryosunda garanti değildir. Günlük grafiklerdeki güçlü düşüş trendi sinyalleriyle mevcut teknik kurulum, XAUUSD için en az direnç yolunun aşağı yönlü kalmaya devam ettiğini ve 3.978,68 dolar ve 3.930,90 dolar gibi kilit destek seviyelerinin ayılar için bir sonraki mantıklı hedefler olduğunu gösteriyor.

Çapraz Akıntılarda Yön Bulmak: Kilit Seviyeler ve İzlenmesi Gerekenler

Mevcut XAUUSD piyasa ortamı, klasik bir boğa-ayı senaryosu sunuyor; 4.081,50 dolarlık fiyat seviyesi mevcut mücadele için bir odak noktası görevi görüyor. Boğaların kontrolü yeniden ele geçirebilmesi için öncelikle 4.075,12 dolardaki hemen direnci ve daha önemlisi 4.082,91 dolardaki psikolojik ve teknik engeli aşmaları gerekiyor. Bu seviyenin üzerinde önemli bir zaman diliminde, ideal olarak 4 saatlik veya günlük grafikte, kesin bir kapanış mevcut düşüş görünümünü geçersiz kılmak için gerekecektir. Onay, sürdürülebilir alım baskısı, artan hacim ve günlük teknik göstergelerin pozitif momentuma doğru kaymasıyla gelecektir. Hedeflenecek bir sonraki önemli direnç seviyesi 4.086,90 dolar, ardından daha uzaktaki 4.102,02 dolar olacaktır. Ancak, günlük düşüş trendinin gücü, böyle bir kırılmanın Federal Rezerv'den net bir güvercin sinyali veya önemli bir jeopolitik şok gibi temel dinamiklerde önemli bir değişim gerektireceğini düşündürüyor.

Tersine, ayılar 4.081,50 dolar seviyesinin tutunamaması durumunda net bir yol haritasına sahip. Hemen destek 4.063,34 dolar seviyesinde bulunuyor. Bu seviyenin altında bir kırılma, kısa vadeli düşüş eğilimini teyit edecek ve 4.059,35 dolar desteğinin yeniden test edilmesinin önünü açacaktır. Daha fazla düşüş hedefi, saatlik grafikte 4.051,56 doları ve daha önemlisi günlük destek seviyeleri olan 3.978,68 dolar ve 3.930,90 doları içeriyor. Günlük grafikteki düşüş teknik sinyallerinin birleşimi - düşük RSI, negatif MACD ve alt Bollinger Bantları - daha fazla düşüş için güçlü bir argüman sunuyor. Günlük grafikteki 41.41'lik ADX değeri, güçlü bir düşüş trendinin mevcut olduğunu gösteriyor; bu da mevcut düşüş momentumunun hızlı bir şekilde hızlanmasına yol açabileceğini ima ediyor. Yatırımcılar, 4.063,34 doların altındaki herhangi bir kırılmadaki hacmi çok yakından izleyecekler; önemli bir artış, düşüş tezini daha da güçlendirecektir.

İleriye bakıldığında, ekonomik takvim kritik önem taşıyor. Önümüzdeki hafta, ABD Tarım Dışı İstihdam (NFP) verileri ve Federal Rezerv yetkililerinden ek yorumlar yer alacak. Özellikle NFP raporu, enflasyon beklentileri ve Fed politikası üzerindeki etkisi açısından yakından incelenecek. Beklenenden daha güçlü bir NFP, doların gücünü destekleyebilir ve altını baskılayabilir. Tersine, daha zayıf bir rapor, altın fiyatlarına bir miktar rahatlama sağlayarak Fed'in duraklama spekülasyonlarını körükleyebilir. Yatırımcılar ayrıca S&P 500 ve Nasdaq'ın performansıyla yansıtılan genel piyasa duyarlılığına da dikkat etmelidir. Hisse senetlerinde önemli bir düşüş, güvenli liman akışlarını altına tetikleyebilir veya likidite endişeleriyle geniş çaplı bir varlık satışı durumunda altının da diğer varlıklarla birlikte satılmasına neden olabilir. Bu faktörlerin etkileşimi, altının mevcut 4.081,50 dolar seviyesindeki konsolidasyonunu sürdürüp sürdürmeyeceğini veya destek veya direnç bölgelerine doğru kararlı bir hareket yapıp yapmayacağını belirleyecektir.

Piyasa Duyarlılığı ve Doların Hakimiyeti

Altın etrafındaki mevcut piyasa duyarlılığı büyük ölçüde ABD Dolar Endeksi (DXY) ile olan karmaşık ilişkisi tarafından belirleniyor. DXY 101.38 civarında seyrederken, hareketleri XAUUSD üzerindeki etkileri için yakından izleniyor. DXY'nin günlük grafiği güçlü bir yükseliş trendi gösteriyor (71.59 RSI, 40.81 ADX); bu da, özellikle enflasyon yapışkan kalırsa veya Federal Rezerv şahin bir duruş sürdürürse, doların yatırımcılar arasında favori olmaya devam edebileceğini gösteriyor. Bu sürdürülebilir dolar gücü, altın için önemli bir ters rüzgar görevi görerek, diğer para birimlerine sahip olanlar için daha pahalı hale getiriyor ve bir değer deposu olarak cazibesini azaltıyor. Enflasyon verilerinin beklentileri genel olarak karşılaması, altını baskı altında tutarak doları önemli ölçüde zayıflatmak için yeterli güvercin ivme sağlamadı.

Altın ve S&P 500 ve Nasdaq gibi risk varlıkları arasındaki korelasyon da piyasa duyarlılığını şekillendirmede önemli bir rol oynuyor. Altın geleneksel olarak güvenli bir liman varlığı olarak görülse de, davranışı karmaşık olabilir. Şu anda S&P 500 karışık bir tablo sergiliyor; kısa vadeli güçlenme ancak günlük düşüş trendi var. Nasdaq ise net bir günlük düşüş trendi gösteriyor. Risk iştahı daha da kötüleşirse ve hisse senetlerinde önemli bir satış dalgası tetiklenirse, bu durum güvenli limanlara bir kaçışı tetikleyebilir. Böyle bir senaryoda, altın güvenli bir liman olarak artan talepten faydalanabilir. Ancak, satış likidite endişeleri veya kaldıraç azaltma nedeniyle ise, altın diğer varlıklarla birlikte satılabilir. Hem SP500 (47.51) hem de Nasdaq (20.4) için günlük grafiklerdeki ADX güçlü trendleri gösteriyor; bu da bu endekslerin yönünün genel piyasa duyarlılığının ve dolayısıyla altının performansının ana belirleyicisi olacağını ima ediyor.

Federal Rezerv'in faiz oranlarını uzun süre yüksek tutma yönündeki hakim anlatısı diğer faktörleri gölgede bırakmaya devam ediyor. Piyasa katılımcıları, politika pivotuna dair herhangi bir ipucu için Fed konuşmalarını ve ekonomik verileri yakından analiz ediyor. Fed Fon Vadeli İşlemleri ve OIS verileri, canlı akışta sağlanmasa da, piyasa beklentilerini ölçmek için kritik öneme sahip. Fed'in sıkılaştırma döngüsünün sonuna yaklaşılabileceğine dair herhangi bir işaret, doları zayıflatarak ve tahvil getirilerini azaltarak altın fiyatlarına önemli bir destek sağlayacaktır. Tersine, enflasyona karşı sürekli uyanıklık öneren herhangi bir söylem, altın için düşüş senaryosunu pekiştirebilir. Altının, güçlü düşüş tekniklerine ve makro ters rüzgarlara rağmen son haftalarda 4.000 dolar civarında dayanıklılık göstermesi, muhtemelen enflasyon korunması ve güvenli liman değerlendirmeleriyle desteklenen temel bir talep olduğunu düşündürüyor. Ancak bu talep şu anda makro baskıları telafi etmek için yetersiz görünüyor.

Haftalık Değerlendirme: Altın İçin Bir Test Alanı

Geçtiğimiz hafta, altın fiyatları için, öncelikle 4.081,50 dolar seviyesi etrafında dönen önemli bir test alanı oldu. PriceONN'un piyasa haberlerine göre, altın potansiyel Fed faiz artırımlarına ilişkin endişelerle mücadele etti; bu endişeler altını uzun süreler boyunca 4.000 dolar psikolojik seviyesinin altında tuttu, ancak son veriler zaman zaman bu seviyenin üzerine toparlandığını gösteriyor. Enflasyon anlatısı ve Federal Rezerv'in para politikası konusundaki duruşu, altının ABD Dolar Endeksi (DXY) ile olan korelasyonunu etkileyen baskın temalar oldu. Jeopolitik belirsizlikler bir miktar temel destek sağlasa da, makro ters rüzgarları telafi etmek için yeterince güçlü olmadılar.

Teknik olarak, hafta XAUUSD'nin 4.081,50 dolar civarında konsolide olduğunu ve ardından aşağı yönlü baskı gördüğünü gösterdi. Günlük grafik sürekli olarak düşüş sinyalleri gösterdi; RSI 30'ların ortasında seyrediyor ve MACD negatif momentum üretiyor. 4.063,34 dolar ve 4.059,35 dolar seviyelerindeki destekler önemli baskı altında kaldı ve boğaların savunması gereken kritik bölgeleri temsil ediyor. Hafta boyunca bu direnç noktalarının üzerinde sağlam bir zemin oluşturma başarısızlığı, düşüş eğilimini pekiştirdi. PriceONN'un analizi, altının faiz artışı endişeleri ve güçlenen dolara karşı mücadelesini vurgulayarak, düşüş eğiliminin devam ettiğini öne sürdü.

Gelecek haftaya bakıldığında, odak noktası şüphesiz makroekonomik veri açıklamaları ve merkez bankası yorumları üzerinde kalacak. ABD Tarım Dışı İstihdam (NFP) raporu gibi kilit olaylar, Federal Rezerv'in bir sonraki hamlesine ilişkin beklentileri şekillendirmede kritik öneme sahip olacak. Beklenenden daha güçlü bir NFP, doların gücünü pekiştirebilir ve altını daha fazla baskılayarak 3.978,68 dolar desteğine doğru itebilir. Tersine, daha zayıf bir rapor, altının 4.086,90 dolar ve ötesindeki daha yüksek direnç seviyelerini test etmesine izin vererek bir rahatlama sağlayabilir. Enflasyon verileri, istihdam rakamları ve Fed söylemleri arasındaki etkileşim, altının yönünü belirlemede en önemli faktör olacaktır. Herhangi bir temel sürücüde önemli bir değişim mevcut konsolidasyon aralığından kararlı bir hareketi tetikleyebileceğinden, yatırımcılar dikkatli olmalıdır.

Kavşak Noktası: 4.081,50 Dolar ve İleriye Giden Yol

XAUUSD piyasası, 4.081,50 dolarlık fiyat seviyesinin devam eden boğa ve ayı güçleri arasındaki mücadelenin odak noktası olduğu kritik bir kavşakta bulunuyor. Günlük grafiğin güçlü düşüş trendi (%96 güç) ve düşüş sinyalleri (RSI 37.01, negatif MACD, ADX 41.41), en az direnç yolunun aşağı yönlü kaldığını gösteriyor. İzlenmesi gereken kilit destek seviyeleri 4.063,34 dolar, 4.059,35 dolar ve daha aşağıda 3.978,68 dolardır. 4.063,34 doların altında kararlı bir kırılma, muhtemelen düşüş eğilimini teyit edecek ve daha düşük seviyelerin test edilmesinin önünü açacaktır.

Ancak, 1 saatlik ve 4 saatlik grafiklerdeki kısa vadeli teknik göstergeler daha iyimser, ancak daha az ikna edici bir resim sunuyor. 1 saatlik grafik, hemen direnç 4.075,12 dolar ve 4.082,91 dolar ile yükseliş trendi (%87 güç) gösteriyor. 4.082,91 doların üzerinde sürdürülebilir bir hareket, altına geçici bir rahatlama sağlayarak daha yüksek seviyeleri hedefleyebilir. Nötr olsa da, 4 saatlik grafik de bazı pozitif momentum göstergeleri sergiliyor. Stokastik 89.83 ile aşırı alım koşullarını gösteriyor, ancak %K'nın %D'nin üzerinde olması bir tersine dönüşten önce daha fazla yukarı yönlü potansiyel olduğunu gösteriyor.

Temel görünüm birincil itici güç olmaya devam ediyor. Federal Rezerv'in enflasyon ve faiz oranları konusundaki duruşu, ABD Dolar Endeksi'nin (DXY) performansı ile birlikte kritik öneme sahip olacak. Yaklaşan ekonomik veriler, özellikle NFP raporu, önemli ipuçları sağlayacaktır. Daha güçlü bir dolar veya şahin Fed söylemi, muhtemelen altına olan düşüş baskısını artıracak ve onu günlük destek seviyelerine doğru itecektir. Tersine, ekonomik soğuma işaretleri veya Fed'den güvercin bir değişim, altına ihtiyaç duyulan bir ivme sağlayarak hemen direnç seviyelerini test etmesine olanak tanıyabilir. Şimdilik, hakim günlük trend ihtiyatlı olmayı gerektiriyor ve herhangi bir boğa senaryosu hem teknik kırılmalardan hem de temel değişimlerden güçlü onay gerektirecektir.